Risk tolerance是風(fēng)險(xiǎn)承受度，在備考CFA考試是需要考生掌握的知識(shí)點(diǎn)，那如何理解呢？今天跟著小編一起看看相關(guān)的知識(shí)！

Risk tolerance的影響因素主要有兩個(gè)分別是Risk ability和Risk willingness，那這兩個(gè)因素如何呢？

1、Risk ability

Risk ability取決于客戶(hù)的financial situation,如資產(chǎn)和負(fù)載情況、有無(wú)保險(xiǎn)、投資期限、工作狀況等

2、Risk willingness

Risk willingness主要基于客戶(hù)的態(tài)度attitude 和信念beliefs，可通過(guò)問(wèn)卷調(diào)查、面談，了解客戶(hù)投資持有資產(chǎn)情況及客戶(hù)行為等進(jìn)行判斷。

Ability高 +willingness高=risk tolerance高

Ability低 +willingness低=risk tolerance低

Ability低 +willingness高，告訴客戶(hù)不可行，制定切實(shí)的收益類(lèi)計(jì)劃

Ability高 +willingness低，以below為主，educate客戶(hù)

總結(jié)：兩者不一致，從低。

這就是今天要學(xué)習(xí)的CFA知識(shí)，不知道你弄清楚了沒(méi)有？如果你在學(xué)習(xí)CFA知識(shí)有困難，這邊有CFA一級(jí)的智播課程，有需要可以看看！